宏观动态-海外市场：美国7月达拉斯联储制造业指数不及预期-240730-方正证券-12页

宏观研究2024.07.301敬请关注文后特别声明与免责条款每日宏观动态美国7月达拉斯联储制造业指数不及预期#海外市场每日动态20240730分析师芦哲登记编号：S1220523120001张佳炜登记编号：S1220523120005联系人韦祎王茁相关研究《宏观政策追踪日报》2024.07.29《宏观政策追踪日报》2024.07.28《美国二季度GDP好于预期》2024.07.27《设备更新以旧换新板块涨幅居前》2024.07.27《宏观政策追踪日报》2024.07.26《超跌板块反弹》2024.07.261.地区联储制造业指数：7月达拉斯联储制造业指数-17.5，预期-14.2，前值-15.1。新订单和出货量走弱，而就业指数升至2023年9月以来的最高水平。2.美国增长和通胀预期：高盛预测24Q4美国GDP增长2.2%，24H2增长2.5%，超过一致预期水平。通胀方面，预计住房和交通服务的去通胀将导致总体CPI同比在年底降至2.8%。3.美股财报季：本周是24Q2美股财报季最重要的一周。截至目前，对于营收和每股收益都超出预期的公司，第二天跑赢标普500指数2.4ppt，这是自18年第四季度以来最强劲的，高于1.5个百分点的历史平均水平。4.隐含波动率：期权市场预计周三（FOMC+MSFT）的波动性将高于平常，尤其是罗素2000指数。5.美国大选支持率：截至最新，从民调来看，在拜登退出后，哈里斯的净支持率迅速攀升，拜登的支持率在急剧下降后也开始回升，特朗普综合仍领先但优势很小。从交易数据来看，市场仍看好特朗普在2024年总统大选中连任，但特朗普的领先优势已经缩小。6.资金流量：随着市场对美联储降息的预期，货币市场基金过去一周大幅流出，EM股市则录得大幅流入。据高盛统计，近期对冲基金趁机逢低买入科技股、可选消费品和...