电力设备行业：亚非拉需求拉动光储高增，用电量景气-240724-财通证券-18页

请阅读最后一页的重要声明！亚非拉需求拉动光储高增，用电量景气证券研究报告投资评级:看好(维持)最近12月市场表现分析师张一弛SAC证书编号：S0160522110002zhangyc02@ctsec.com相关报告1.《降息预期拉动电新成长股，稳定成长双升》2024-07-172.《电力设备与新能源2024H1业绩前瞻》2024-07-103.《绿电和电网设备继续推荐》2024-07-08周观点核心观点❖光伏：产业链各环节除辅材价格下降以外，其余各环节价格基本维稳，产业链各环节价格上涨还需等待需求回升。TCL中环及晶科能源相继同PIF、VisionIndustries签署股东协议，成立合资公司，在沙特建设大型海外光伏项目。中核汇能公布组件集中采购项目入围名单。关注相关标的阳光电源、中信博、德业股份。❖电力设备：有所调整，景气度不改。国内1-6月电网建设投资2540亿元，同增21.6%；6月单月度投资额837亿元，同增27.98%，环增76.6%。海外需求持续旺盛，变压器出口数据仍亮眼，6月变压器（额定容量＞16kVA）出口25.89亿元，同比+33.6%，环比+0.92%。❖风电：明阳智能与意大利2.8GW的漂浮式海上风电项目洽谈顺利，或将迎来欧洲市场最大突破，建议重点关注海风海缆管桩，陆风头部主机零部件机会。❖锂电：机构持仓上，24Q2宁德时代重回新能源第一；业务上，宁德时代独供特斯拉近日所获得的15.3GWhMegapacks创纪录储能大单，建议持续关注宁德时代及上游湖南裕能、德方纳米、尚太科技、科达利、天赐材料等。❖氢能：绿氢环节具备高增长、大空间的属性，国内外大型绿氢项目的上量，电解槽和压缩机环节能够充分受益放量，密切关注上游制备氢气的环节，核心设备电解槽，建议密切跟踪电解槽招...