【国联研究】2024年8月金股组合-240731-国联证券-12页

请务必阅读报告末页的重要声明glzqdatemark1证券研究报告策略研究|点评报告【国联研究】2024年8月金股组合2024年07月31日|报告要点|分析师及联系人证券研究报告请务必阅读报告末页的重要声明1/11近期政策对短期经济的关注度在升温。三中全会和7月政治局会议均强调了要实现全年目标；最新的设备更新和消费品以旧换新的刺激力度也相对较大。虽然短期内市场对于基本面相对悲观，但我们认为政策发力下，下半年市场风险偏好会有所回升，企业的盈利周期也将进入上行区间。此外，出口的韧性为下半年企业盈利的下限提供支撑。景气回升的角度出发，后续市场风格或逐渐从红利风格向大盘成长和核心资产方向迁移，建议重视风格再均衡的配置机会。包承超邓宇林付祺泰SAC：S0590523100005SAC：S0590523100008请务必阅读报告末页的重要声明2/11策略研究|点评报告glzqdatemark28月金股【国联研究】2024年8月金股组合相关报告1、《紧跟改革步伐：——二十届三中全会《决定》全文点评》2024.07.222、《“首次降息”的历史背景与资产规律：——GlobalVision第14期》2024.07.21扫码查看更多投资要点8月策略观点近期政策对短期经济的关注度在升温。三中全会和7月政治局会议均强调了要实现全年目标；最新的设备更新和消费品以旧换新的刺激力度也相对较大。虽然短期内市场对于基本面相对悲观，但我们认为政策发力下，下半年市场风险偏好会有所回升，企业的盈利周期也将进入上行区间。此外，出口的韧性也为下半年企业盈利的下限提供支撑。从景气回升的角度出发，后续市场风格或逐渐从红利风格向大盘成长和核心资产方向迁移，建议重视风格再均衡的配置机会。...