加权盈利频率因子1月跟踪：加权盈利频率因子：1月因子IC均值为-0.18-20240201-西南证券-11页

[2T0a2b4le年_R0e2po月rtIn0f1o日]证券研究报告•金融工程动态报告因子选股系列（2024年1月）加权盈利频率因子：1月因子IC均值为-0.18——加权盈利频率因子1月跟踪摘要西南证券研究发展中心[Tab加le权_S盈um利m频a率ry]因子[分Ta析bl师e_：Au郑th琳or琳]执业证号：S1250522110001基于前期报告《计数启发法与加权盈利频率—因子选股系列》，定期更新加权电话：13127711820盈利频率因子2023年以来表现情况。加权盈利频率因子为股票过去一段时间邮箱：zhengll@swsc.com.cn收益率大于一定阈值的天数加权之和。联系人：盛宝丹表现跟踪电话：17761229406邮箱：sbdy@swsc.com.cn2023年初至2024年1月底，加权盈利频率因子在沪深A股中IC均值为-0.12，IC与均值同向的比例为84.02%，ICIR为-1.07。该因子在1月份的IC均值为相关研究-0.18。当期因子值与股票未来20个交易日收益率的IC值在2023年4月、6月、11月出现一定反转，其余时间均保持较强的负相关性。1.基于宏微观的大类资产多维择时框架构建(2024-01-26)2023年初至2024年1月底，多头组合累计收益为-3.12%，相对于wind全A累计超额收益为14.21%。在2024年1月，多头组合超额收益出现较大回撤，2.聚沙成塔：微盘股行情解析与微盘股投多头组合组1的收益率为-18.70%，超额收益率为-6.10%。多空组合的收益率资策略(2024-01-15)为6.57%，组1到组10无明显单调性，空头组合组10贡献较大收益。3.立足全球资产，注重组合策略对抗不确分行业情况定性——2024年金融工程投资策略(2024-01-08)在2024年1月份，31个申万一级行业中有3个行业的IC均值为正数，石油石化、美容护理、煤炭的行业成分股的IC...